Обзор рынка Ibovespa
Бразильский фондовый индекс Ibovespa сегодня демонстрирует падение, пытаясь удержаться на уровне 176 тысяч пунктов. Коммерческий доллар снизился до 5,01 реалов, а доходность фьючерсов на процентные ставки также отступила. Основные факторы, влияющие на рынок, включают: новые прогнозы инфляции и базовой ставки Selic от бюллетеня Focus, рост индекса IGP-10 в мае и снижение IBC-Br в марте, а также продолжающаяся геополитическая напряженность на Ближнем Востоке.
Ключевые показатели Ibovespa:
- Ibovespa: Отступил до 176,2 тыс. пунктов.
- Коммерческий доллар: Снизился до 5,01 реалов.
- Фьючерсы на процентные ставки: Отступили по всей кривой.
- Бюллетень Focus: Прогнозы по инфляции (IPCA) на 2026 и 2028 годы снизились, прогноз по ставке Selic на 2026 год повышен до 13,25%, прогноз по ВВП на 2027 год вырос.
- IGP-10: Рост на 0,89% в мае.
- IBC-Br: Снижение на 0,70% в марте, но рост экономики на 1,3% в 1 квартале.
Последние новости рынка
Геополитическая ситуация и мировые рынки
Конфликт на Ближнем Востоке продолжает оказывать значительное давление на мировые рынки. Несмотря на продление перемирия, Израиль провел авиаудары по Южному Ливану, а Хезболла объявила о новых атаках на израильские силы. Иран ведет телефонные переговоры с Саудовской Аравией по "региональным событиям" и передал США пересмотренное предложение по урегулированию конфликта через Пакистан. Президент США Дональд Трамп усилил риторику, предупредив Иран о необходимости быстрых действий, иначе "от них ничего не останется".
На этом фоне цены на нефть демонстрируют волатильность: нефть марки WTI выросла на 0,83% до $106,29 за баррель, Brent — на 0,92% до $110,28. Однако появились сообщения о возможном снятии нефтяных санкций с Ирана, что ранее привело к падению цен. Между тем, Ормузский пролив остается практически закрытым, что влияет на 20% мирового объема торговли нефтью и газом.
Доходность мировых государственных облигаций продолжает падать из-за опасений по поводу инфляции, вызванных высокими ценами на энергоносители. Министры финансов G7 встречаются в Париже для обсуждения экономических последствий конфликта и волатильности мировых рынков облигаций. Германия призвала Иран прекратить атаки и открыть Ормузский пролив.
Мировые фондовые рынки показывают смешанную динамику: азиатские биржи завершили день снижением (Shanghai SE -0,09%, Nikkei -0,97%, Hang Seng -1,19%), европейские рынки неоднозначны (STOXX 600 -0,32%, DAX +0,21%, CAC 40 -0,75%), а фьючерсы на индексы США отступают после недавних рекордов (Dow Jones Futuro -0,65%, S&P 500 Futuro -0,39%, Nasdaq Futuro -0,34%). Индекс волатильности VIX в США вырос на 1,41%, а бразильский индекс VXBR — на 3,59%.
Экономика Китая замедлилась в начале второго квартала, с охлаждением промышленного производства и падением розничных продаж до трехлетнего минимума, что усиливает опасения по поводу влияния высоких цен на энергоносители и слабого внутреннего спроса.
Бразильский рынок: Компании и Сектора
Бразильский индекс Ibovespa продолжил падение в течение дня, достигая новых минимумов, и вышел с аукционов со снижением на 0,12% до 177 077,15 пунктов. В пятницу Ibovespa закрылся снижением на 0,61% до 177 283,83 пунктов.
- Petrobras: Акции PETR3 и PETR4 демонстрируют ускоренное падение (PETR3 -2,30%, PETR4 -1,94%). Abicom отмечает, что цены на топливо в Бразилии значительно ниже международного паритета. Президент Лула и глава Petrobras Магда Чамбриар посетят НПЗ Paulínia для объявления об инвестициях.
- Банковский сектор: Крупные банки показывают смешанную динамику (SANB11 -0,15%, ITUB4 -0,15%, BBDC4 +0,23%, BBAS3 +0,05%).
- Ритейл: Сектор демонстрирует разнонаправленные движения (AMER3 +1,21%, BHIA3 -5,39%, MGLU3 +1,62%). Marisa Lojas зафиксировала чистый убыток в размере 95,8 млн реалов в первом квартале, против прибыли годом ранее.
- Горнодобывающая и металлургическая промышленность: Акции Vale (VALE3) открылись с падением на 0,20%. Металлургические компании показывают смешанные результаты (CSNA3 -0,31%, USIM5 +2,19%). Цены на железную руду в Китае упали до недельного минимума.
- Авиация: Azul (AZUL3) открылась с падением на 0,12%, Embraer (EMBJ3) — с ростом на 0,59%.
-
Прочие компании:
- Hapvida (HAPV3): Рост на 0,72%.
- B3 (B3SA3): Рост на 0,72%.
- Vamos (VAMO3): Одобрила увеличение капитала на 600 млн реалов.
- Ecorodovias (ECOR3): Контролируемая компания одобрила выпуск облигаций на 2,4 млрд реалов.
Бразильские экономические данные
Бюллетень Focus представил обновленные прогнозы:
- IPCA (инфляция): 2026 год – 4,92% (против 4,91%), 2028 год – 3,65% (против 3,64%).
- Selic (базовая ставка): 2026 год – 13,25% (против 13%).
- ВВП: 2027 год – 1,77% (против 1,76%).
- Курс доллара: Прогнозы на 2027 и 2028 годы снизились.
Индекс IGP-10 в мае вырос на 0,89%, что является замедлением по сравнению с апрельским показателем в 2,94%. Индекс IBC-Br в марте снизился на 0,70% по сравнению с предыдущим месяцем (при прогнозе Reuters -0,20%). Несмотря на снижение, экономисты отмечают, что активность в первом квартале 2026 года остается сильной, с ростом ВВП на 1,3% в годовом исчислении, хотя перенос для следующего квартала отрицательный (-0,16%).
Бразильская политика (влияние на рынок)
На внутренней политической арене разворачиваются события, касающиеся президентских выборов, с изменением кандидатов (DC отозвала кандидатуру Альдо Ребело и объявила Хоакима Барбосу). Продолжаются расследования, связанные с финансированием и возможными незаконными выплатами, затрагивающие политические фигуры. Эти события создают фон неопределенности, который может влиять на долгосрочные настроения инвесторов.
Рынок облигаций и валют
Доллар коммерческий, открывшись снижением на 0,43% до 5,046 реалов, продолжал падать, достигая нескольких минимумов, и сейчас находится на уровне около 5,018 реалов. На прошлой неделе доллар закрылся ростом на 1,63%, вновь преодолев отметку в 5 реалов. Фьючерсы на процентные ставки (DIs) начали день со снижения по всей кривой, в то время как индекс доллара DXY показал снижение на 0,15%.